公积金商转公中的“先还后贷”指的是 借款人需要先自筹资金将原有的商业**还清，并解除相应的房屋抵押，然后向住房公积金中心申请个人住房公积金** 。这种方式要求借款人有一定的现金储备，但可以简化流程，因为不需要银行同意顺位抵押或引入担保公司。

具体操作步骤如下：

1. 自筹资金 ：借款人需要准备足够的资金来一次性偿还商业**的本金和利息。

2. 还清商贷 ：将自筹的资金用于偿还商业**，确保**账户清零。

3. 解除抵押 ：在还清商贷后，需要到相关部门办理抵押注销手续，解除原商业**的房屋抵押。

4. 申请公积金** ：在完成上述步骤后，借款人可以向住房公积金中心提交商转公**的申请，并按照要求提供相关的材料。

5. 审批与放款 ：住房公积金中心会对申请进行审批，审批通过后，会将**资金划拨至借款人的个人账户。

需要注意的是，“先还后贷”方式虽然流程相对简单，但要求借款人具备一定的经济实力，以确保能够一次性偿还商业**。此外，选择这种方式时，建议借款人详细了解当地政策和具体操作流程，以确保顺利完成商转公**的申请。